As startups de tecnologia financeira evitarão a desaceleração do empreendimento? – TechCrunch

Bem-vindo à minha coluna semanal focada em fintech. Estarei publicando isso todos os domingos, então entre as postagens, não deixe de ouvir o Podcast de ações e ouça Alex Guilherme, Natasha Mascarenhas e european riff em todas as coisas startups! E se você quiser que isso chegue diretamente à sua caixa de entrada assim que se transformar oficialmente em um boletim informativo em 1º de maio, inscreva-se aqui.

Em 25 de março, o PitchBook lançou seu Relatório Anual de Fintechs de 2021, que descobriu que a indústria de fintech levantou US$ 121,6 bilhões no ano passado – um aumento de 153% ano a ano em termos de valor world de negócios de capital de risco. Alex e european vamos nos aprofundar nesse relatório na próxima semana, mas é uma boa introdução ao que estou examinando hoje.

Ultimamente, tem-se falado muito de uma desaceleração no financiamento de risco. Mas se as mega-rodadas da semana passada em fintech são alguma indicação, o setor está provando que tem potencial para ser bastante atípico – pelo menos por enquanto.

No que não foi uma surpresa, mas ainda é digno de nota, a startup de gerenciamento de despesas e gastos corporativos Ramp confirmou que levantou US$ 200 milhões em patrimônio, garantiu US$ 550 milhões em dívidas e dobrou sua avaliação para US$ 8,1 bilhões. Nada mal para uma empresa que lançou apenas publicamente pouco mais de dois anos atrás.

Também cobri exclusivamente a Série C de US$ 180 milhões de Jeeves, que quadruplicou a avaliação da empresa para US$ 2,1 bilhões em meio ano. Escrevo sobre Jeeves desde que saiu do sigilo em junho passado com US$ 31 milhões em patrimônio e tem sido selvagem vê-lo crescer. Também opera no espaço corporativo de gerenciamento de despesas e gastos, com mais presença world e componente de infraestrutura. Na verdade, ele se descreve como o primeira plataforma de gerenciamento de despesas “move nation, move forex”. A Jeeves está presente e procura expandir-se, América Latina, Canadá e Europa. Também está de olho no Sudeste Asiático e potencialmente na Arábia Saudita e na África.

Outra coisa que tanto a Ramp quanto a Jeeves têm em comum – além das avaliações vertiginosas – é que ambas as empresas estão experimentando um hipercrescimento. Infelizmente, como acontece com a maioria das empresas privadas, nenhuma das startups compartilhará números concretos de receita. Mas eles pelo menos fornecem algumas métricas. A Ramp diz que sua receita cresceu “10x no início” em 2021 em comparação com 2020, enquanto sua base de titulares de cartões cresceu 7x e sua base de usuários cresceu 15x. O CEO Eric Glyman também nos diz que a Ramp é movimentando mais de US$ 5 bilhões em quantity de pagamentos anualizados. Considerando que ganha dinheiro com cada transação, é seguro dizer que a Ramp está bem, crescendo em um território de receita impressionante. Enquanto isso, Jeeves diz que viu sua receita crescer 900% desde o aumento de setembro e ainda mais impressionante, que nos dois primeiros meses de 2022, trouxe mais receita do que todo o ano de 2021. dobrou sua base de clientes para mais de 3.000 empresas e atingiu cerca de US$ 1,3 bilhão em quantity bruto anual de transações (GTV).

Esse mercado é grande o suficiente para tantos gamers globais? Isso continua a ser visto. Mas será divertido ver como a corrida no espaço se desenrola. Como Alex, meu amigo e co-apresentador do podcast Fairness, apontou esta semana – parece que essas empresas não conseguem parar de adicionar recursos e novos produtos com rapidez suficiente. Por exemplo, Brex anunciou na semana passada que forneceu US$ 10 milhões em capital de crescimento por meio de dívida de risco para a Zesty.ai, fornecedora líder de análise preditiva de dados no espaço de risco climático. A Brex lançou um programa de dívida de risco em agosto passado como parte de seu esforço para oferecer muitas coisas relacionadas a finanças para startups e empresas em maturação. (Também havia solicitado um alvará bancário no ano passado, mas acabou retirando seu pedido). Enquanto isso, novos jogadores também estão entrando em cena. Recentemente escrevi sobre uma nova empresa chamada Recolha IA, iniciado pelo ex-CFO da OnDeck e Higher.com Howard Katzenberg, que visa ajudar as empresas a economizar dinheiro usando aprendizado de máquina para analisar itens como termos de negócios, dados de itens de linha, ofertas redundantes e oportunidades de negociação. Startups como essas estão mantendo os titulares (relativamente falando) na ponta dos pés.

É seguro dizer que, enquanto essas startups continuarem aumentando o que podem oferecer a outras empresas, o ritmo acelerado de financiamento para apoiar essas iniciativas provavelmente também continuará – mas há uma ressalva – SE elas estiverem mostrando um crescimento rápido, conforme descrito acima de.

É muito cedo para dizer se a fintech é realmente uma exceção quando se trata de um recuo no financiamento de risco world, ou se estamos apenas vendo negócios iniciados no ultimate do ano passado começando a fechar. O segundo trimestre nos dará mais informações sobre se a fintech está de fato experimentando ou evitando uma desaceleração.

Nessa nota, nosso incrível repórter fintech/cripto Anita Ramaswamy conversou com a Lightspeed Undertaking Companions Justin Overdorff sobre o tema e pelo menos na sua opinião, fintech é não imune à desaceleração world. Para contextualizar, Overdorff ingressou na Lightspeed em 2021 para ajudar a liderar a prática de fintech da equipe. Ele disse a Anitta:

Estamos vendo grandes mudanças no mercado. Talvez as avaliações ainda não estejam caindo, mas o que está mudando é que certamente estamos vendo que os tamanhos redondos estão diminuindo. E o número de folhas de termos oferecidas está diminuindo. Então, quando você vê, você sabe, um acordo e um [founder] que normalmente sairia por uma Série A de US$ 20 milhões, eles estão sendo informados pelo mercado para levantar de 12 a fifteen milhões, porque é aí que está o apetite. E em vez de oito folhas de exercícios, você terá duas. E isso está acontecendo muito claramente….Agora, com isso dito, acho que ainda há muito apetite [for fintech] de maneira geral.

Do lado do empreendimento, Overdorff disse a Anita que pelo que está ouvindoos VCs “estão tentando fazer com que seus fundos durem mais” e, como resultado, “não se sabe para onde isso vai”.

Portanto, se as observações de Overdorff são alguma indicação, tanto os fundadores de startups quanto os investidores estão trabalhando mais para fazer seus dólares durarem mais.

Robinhood se expande para finanças ao consumidor enquanto a Apple intensifica seu jogo de fintech

Em outras notícias notáveis, Robinhood anunciou esta semana que foi lançamento de um novo cartão de débito que permite o investimento de troco. Como minha colega muito talentosa Sarah Perez e european discutimos, a mudança foi significativa porque mostra que Robinhood está tomando medidas concretas para expandir além do comércio e para mais áreas de finanças ao consumidor. As palavras exatas de Sarah foram: “Isso a coloca em competição mais direta com outras fintechs como Chime e até empresas de pagamento P2P como CashApp e PayPal/Venmo, que vinculam contas de clientes on-line a cartões de pagamentos físicos. O recurso de roundup também pode ajudar a aumentar os investimentos dos clientes de forma passiva – como Acorns [with its savings app] e como o Venmo está fazendo com as criptomoedas.”

Outro exemplo de fintechs tentando fazer todas as coisas.

Enquanto isso, como nossos amigos da Protocolo relatado, Apple está comprando startup de open banking do Reino Unido Crédito Kudos por cerca de US$ 150 milhões. Isto segue a sua introdução no início de fevereiro de um novo recurso Faucet to Pay para iPhone que transforma o aparelho em um terminal de pagamento sem contato. O gigante da tecnologia está claramente invadindo o território das fintechs.

Financiamentos

Como de gown, não houve escassez de financiamentos em todo o mundo, embora european tenha que admitir, esta lista parece mais curta do que nas semanas anteriores. Aqui está uma amostra de apenas alguns:

Em outras notícias

MasterCard anunciado o lançamento de um novo conjunto de ferramentas de decisão de pagamentos inteligentes orientadas para bancos abertos, com o objetivo de eliminar atritos e melhorar as taxas de sucesso no ecossistema de pagamentos. A gigante do cartão de crédito chamou a medida de “um dos primeiros desenvolvimentos tecnológicos significativos a sair da aquisição da Finicity”.

Este artigo do nosso próprio Alex Wilhelm liga-se à narrativa “é fintech um outlier” de cima: A estreia pública do Forge representará um novo teste para as saídas lideradas pelo SPAC. A Forge opera um mercado de ações privadas – basicamente ações em startups de unicórnios. Ele veio a público através de um SPAC esta semana e, suspiro, realmente teve uma estreia impressionante.

A Ola disse em 24 de março que chegou a um acordo para adquirir a Avail Finance, uma startup de serviços financeiros que atende a força de trabalho de colarinho azul, enquanto a gigante de caronas busca expandir suas ofertas de serviços financeiros. Manish Singh nos dá todos os detalhes em esta peça.

Sightline, que há poucos meses se tornou O primeiro unicórnio de Nevada, anunciou na semana passada que o JP Morgan Bills se tornará o important processador para suas transações Play +, abrangendo cassino on-line, apostas esportivas móveis, pagamentos sem dinheiro em cassinos “e muito mais”. A empresa me disse: “A indústria de jogos tem um ecossistema de pagamentos notoriamente desajeitado, atolado por regulamentos e dependência dos cassinos em dinheiro. Mas recentemente houve grandes avanços tecnológicos, como o Sightline ajudando a lançar o primeiro cassino do mundo com um infraestrutura totalmente sem dinheiro.”

História informa que espera alcançar 1 milhão de clientes ativos este mês. Diz o CEO e cofundador Bin Chen: “Estamos tremendous empolgados em alcançar esse marco, principalmente porque a maioria de nossos clientes foi rejeitada pelos bancos tradicionais no passado. Com um cartão Stori, eles estão construindo um histórico de crédito e ganhando mobilidade financeira ascendente.” Ecu escrevi sobre a startup $ 32,5 milhões Série B em fevereiro de 2021.

O BMO Monetary Workforce e o 1871 lançaram na semana passada uma chamada nacional de inscrições para seu programa líder da indústria de fintech para startups lideradas por mulheres, WMNfintech. As inscrições para o programa de 2022 serão aceitas até 22 de abril de 2022.

Nesta sessão de perguntas e respostas com FinLedger, a cofundadora de Morty, Nora Apsel discute a jornada do mercado de hipotecas online, metas abrangentes e planos futuros. Ecu mesmo conversei com Nora no início deste ano e o ex-engenheiro é muito impressionante. Sua empresa levantou uma Série B de US$ 25 milhões em julho de 2021, com uma avaliação de US$ 150 milhões. Em fevereiro, ela me disse que a receita da startup cresceu quase 14x desde 2019 e dobrou apenas no ano passado.

Créditos da imagem: Nora Apsel/Morty

Fundos

Falando em mulheres na fintech, Mila Ferrell, membro fundadora da equipe de produtos da Zoom, juntou-se na semana passada Cervin, tornando-se a primeira sócia da empresa de capital de risco em estágio inicial. Em sua nova função, de acordo com a empresa, Ferrell “definirá o futuro do trabalho e moldará a infraestrutura de fintech na próxima década e além”.

Créditos da imagem: Mila Ferrell/Cervin

A Tishman Speyer, uma das maiores incorporadoras imobiliárias do mundo, anunciou que garantiu US$ 100 milhões em compromissos, ancorados pelo Nationwide Pension Carrier of Korea e Funding Control Company of Ontario, para seu primeiro fundo de capital de risco proptech. O empreendimento diz que busca levantar até US$ 150 milhões em capital overall para financiar investimentos “em oportunidades baseadas em tecnologia relacionadas a todos os setores do setor imobiliário”.

Bom, por esta semana é isso! Meu boletim informativo estava programado para ser lançado hoje, mas por razões logísticas, essa knowledge foi oficialmente transferida para 1º de maio. Obrigado por esperar e ler esta coluna enquanto isso. Tenha um ótimo domingo, e semana que vem!